Bem-vindo ao Curso 10: Risco e Resiliência. Se o dimensionamento da posição é a base da preservação do capital, a relação risco-recompensa (R:R) é a chave mestra para a lucratividade a longo prazo.
Muitos novos operadores se concentram obsessivamente em sua taxa de vitórias (“Com que frequência eu ganho?”). Os traders profissionais se concentram em R:R (“Quanto eu ganho quando ganho, versus quanto eu perco quando estou errado?”). Nesta lição, explicamos por que R:R é a métrica mais importante para o sucesso sistemático de negociações.
Qual é a relação risco-recompensa?
A relação risco-recompensa é uma medida objetiva do potencial de lucro de uma negociação em relação ao seu potencial de perda. É essencialmente um contrato que você assina com você mesmo antes mesmo de você entrar em uma negociação.
O cálculo responde a uma pergunta simples:
Para cada dólar que estou disposto a arriscar, quantos dólares eu espero ganhar?
Uma negociação com um Relação 1:3 R:R significa que para cada $1 que você arrisca (sua distância de stop-loss), você pretende ganhar $3 (sua distância alvo de lucro).
A mecânica essencial: definindo o risco primeiro
Você não pode calcular a razão R:R até definir seu risco. Isso começa com o Stop-Loss.
Antes de entrar em qualquer negociação, você deve identificar um ponto de preço em que sua hipótese de negociação seja definitivamente invalidada. Esse stop-loss não é negociável, e a distância entre seu preço de entrada e seu preço de stop-loss define 100% do seu risco.
Calculando a razão R:R
O cálculo é simples:
- Calcule o risco (R): R = | Preço de entrada - Stop - Loss Price |
- Calcule a recompensa: Recompensa = | Preço do Take Profit - Preço de entrada |
- Determine a proporção: Razão R:R = Recompensa/Risco
Exemplo:
- Preço de entrada: $1,000
- Preço de Stop-Loss: $950
- Recompensa (risco): $50
- Preço do Take Profit: $1,150
- Recompensa (ganho): $150
Razão R:R: $150/$50 = 3$. Este é um 13: RR: negociação.
Estabelecendo metas de lucro realistas
A relação R:R não é apenas uma métrica retrospectiva; é a ferramenta para definir metas de lucro realistas.
Em vez de escolher aleatoriamente um preço lucrativo, você deve escolher uma meta que se alinhe com seu R:R mínimo aceitável.
O Padrão Dourado (1:2 R:R)
O Relação R:R de 1:2 geralmente é considerado o padrão mínimo aceitável para negociadores profissionais.
- Se você alvejar 1:1, você está apostando de forma eficaz, pois as taxas de transação e os desvios tornarão muito difícil empatar, mesmo com uma taxa de ganho de 50%.
- O Proporção 1:2 oferece uma margem segura. Se você arriscar $100, seu objetivo é obter um lucro de $200.
O trader profissional ideal geralmente tem como alvo um Relação 1:3 R:R ou mais, pois isso reduz drasticamente a taxa de ganho necessária para o lucro a longo prazo.
Por que R:R é mais importante do que a taxa de vitórias
Essa é a tese central desta lição. Uma alta taxa de vitórias é psicologicamente satisfatória, mas sem um bom R:R, é uma receita para o desastre.
Imagine dois negociadores:
Trader A: A armadilha da alta taxa de vitórias
Comerciante B: O Mestre R: R
- 35 vitórias: 35 x $300 = +$10.500
- 65 Derrotas: 65 x -$100 = -$6.500
- Lucro líquido: $+$4.000
Conclusão: O comerciante B é lucrativo mesmo que eles percam 65% das vezes. Esse é o poder do R:R. Uma forte relação R:R significa que seus vencedores mais do que compensam seus perdedores frequentes, tornando seu sistema de negociação incrivelmente resiliente.
A matemática da resiliência
Para ser lucrativo, sua taxa de vitória necessária diminui drasticamente à medida que sua proporção R:R aumenta:
- Em 1:1 R:R: Você precisa de uma taxa de ganho de 50,1% para lucrar.
- Em 1:2 R:R (Padrão Dourado): Você precisa apenas de um 33,4% taxa de ganho em relação ao lucro.
- Às 1:3 R:R: Você precisa apenas de um 25,1% taxa de ganho em relação ao lucro.
Ao aplicar um alto R:R, você reduz a pressão psicológica para estar certo e garante que seus maiores vencedores cubram facilmente suas perdas.
Principais tópicos acionáveis
- Priorize R:R: Faça da relação risco-recompensa o filtro principal para realizar uma negociação. Não entre em uma negociação se ela não oferecer pelo menos uma 12: R:.
- Use as ferramentas Walbi: Utilize o Gráficos e posição da plataforma Walbi ferramentas de dimensionamento para mapear visualmente sua meta de stop-loss e lucro antes você executa a negociação, garantindo que seu R:R seja aplicado.
- Seja paciente: As oportunidades de alto R:R nem sempre estão disponíveis. É preciso paciência para esperar por uma configuração que ofereça um forte ganho potencial em relação a um risco pequeno e definido.
Na próxima lição, vincularemos esse conceito diretamente ao seu capital total, dominando o Regra de 1% para dimensionamento de posição.
